Ключевая ставка — это процент, под который центральный банк выдает кредиты коммерческим банкам и принимает от них деньги на депозиты, то есть людям становится проще брать кредиты в банках из-за более низкого платежа по ним.
Примером тому может послужить 2020 г., когда экономике срочно понадобились деньги, ЦБ понизила ключевую ставку и вместо (образно) 10% по ипотеке вы бы платили 7% годовых или же, в 2014 году ЦБ увеличил ставку с 10,5% сразу до 17%, это привело к резкому повышению ставок по кредитам и вкладам. Темп роста цен сначала стабилизировался, а затем инфляция сильно снизилась.
Ключевая ставка влияет на инфляцию. Если центральный банк поднимает ключевую ставку, деньги в экономике становятся дороже. В такой ситуации сложнее уже брать кредиты или ипотеку из-за высокого платежа по ним. Люди и компании в такой ситуации менее охотно берут кредиты, а значит, меньше тратят на покупки и меньше инвестируют. При этом высокие ставки по депозитам мотивируют их больше сберегать.
В результате снижается спрос на товары и услуги, цены перестают расти и, как следствие, замедляется инфляция. И наоборот, при Снижении ключевой ставки деньги становятся дешевле, снижаются ставки по кредитам и депозитам. Люди и компании начинают брать больше кредитов, больше тратят и инвестируют, меньше сберегают. Это приводит к росту спроса, повышению цен и увеличению инфляции.
Ключевая ставка влияет на:
- Проценты по кредитам и вкладам
- Цены в магазинах