Обзор компании Meta Platforms (META)

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Сегодня мы разберем Американскую компанию Meta Platforms. Сайт компании - https://investor.fb.com в РФ через VPN

Meta Platforms ранее Facebook - разрабатывает технологии, которые помогают людям находить сообщества и развивать бизнес. Продукты Компании позволяют людям подключаться и делиться с друзьями и семьей с помощью мобильных устройств, персональных компьютеров, гарнитур виртуальной реальности (VR), носимых устройств и домашних устройств. Компания работает в двух сегментах: Семейство приложений и Лаборатории реальности. Семейство приложений включает в себя Facebook, Instagram, Messenger, WhatsApp и другие сервисы. Лаборатории реальности включает в себя потребительское оборудование, программное обеспечение и контент, связанные с дополненной и виртуальной реальностью. Facebook позволяет людям подключаться, делиться, открывать для себя и общаться друг с другом на мобильных устройствах и персональных компьютерах. Instagram - это место, где люди могут выразить себя с помощью фотографий, видео и личных сообщений, а также общаться со своими любимыми компаниями и создателями и совершать покупки у них. Messenger - это приложение для обмена сообщениями, позволяющее людям общаться с друзьями, семьей, группами и компаниями на разных платформах и устройствах.

Сектор Услуги связи
Отрасль - Интерактивные системы связи и услуги

Meta, компания, ранее известная как Facebook, в четверг 26.10.2022 года показала крупнейшее падение за всю историю, когда ее акции упали на 26 процентов, а ее рыночная стоимость упала более чем на 230 миллиардов долларов.

С ее последнего пика акции потеряли в стоимости 73% и опустились на уровень 2016 года. Это первый подобный спад для компании за ее 18-летнюю историю, в течение которой она практически определялась способностью привлекать новых пользователей.

Его крах обусловлен мрачным отчетом о прибылях и убытках в среду, когда исполнительный директор Марк Цукерберг рассказал, что компания осуществляет сложный переход от социальных сетей в виртуальную реальность (метавселенную).

История и диаграмма рыночной капитализации Meta Platforms с 2010 по 2022 год. Рыночная капитализация (или рыночная стоимость) является наиболее часто используемым методом измерения размера публично торгуемой компании и рассчитывается путем умножения текущей цены акций на количество акций в обращении. Рыночная капитализация Meta Platforms по состоянию на 26 октября 2022 года составляет 348,63 млрд долларов .

Обзор Meta Platforms

Компания Meta Platforms имеет семейство приложений Instagram, Messenger и WhatsApp.

1. Фейсбук. Facebook помогает дать людям возможность создавать сообщества и сближать мир. Это место, где люди могут делиться жизненными моментами и обсуждать происходящее, развивать и строить отношения, находить интересы и связываться с ними.

2. Инстаграм. Instagram сближает людей с людьми и вещами, которые они любят. Лента Instagram, истории, ролики, видео, прямые трансляции, магазины и обмен сообщениями — это места, где люди и создатели могут выражать себя и продвигать культуру с помощью фотографий, видео и личных сообщений, а также связываться со своими любимыми компаниями и делать покупки в них.

4. Посланник. Messenger — это простое, но мощное приложение для обмена сообщениями, позволяющее людям общаться с друзьями, семьей, группами и компаниями на разных платформах и устройствах с помощью чата, аудио- и видеозвонков и комнат.

5. WhatsApp. WhatsApp — это простое, надежное и безопасное приложение для обмена сообщениями, которое используется людьми и компаниями по всему миру для конфиденциального общения и транзакций.

Конкуренция

Meta Platforms сталкивается с серьезной конкуренцией во всех аспектах бизнеса, включая, помимо прочего, компании, которые облегчают пользователям возможность делиться, общаться и находить контент и информацию в Интернете или позволяют маркетологам достигать своей существующей или потенциальной аудитории, в том числе для например, Alphabet (Google и YouTube), Amazon, Apple, ByteDance (TikTok), Microsoft, Snap (Snapchat), Tencent (WeChat) и Twitter.

Основной доход компании идет от рекламы и большинство маркетологов используют рекламную платформу самообслуживания для запуска и управления своими рекламными кампаниями. META работаем более чем в 80 городах по всему миру, в большинстве из которых есть торговые точки.

Факторы риска

1. Весь доход практически идет от рекламы на Facebook и Instagram. Потеря маркетологов или сокращение их расходов может серьезно навредить бизнесу.

2 Доходы от рекламы зависят от инструментов таргетинга и измерения, которые включают данные о действиях пользователей на веб-сайтах и в службах, которые не контролируются, а также изменения нормативно-правовой базы, сторонние мобильные операционные системы и браузеры.

3. Риск если не получится добиться успеха в метавселенной стратегии и инвестициях, что может негативно сказаться на бизнесе, репутации или финансовых результатах.

4. Высокая конкуренция. Конкуренция представляет постоянную угрозу для успеха бизнеса.

5. Затраты продолжают расти, и некоторые из инвестиций, особенно вложения в виртуальную и дополненную реальность, приводят к снижению операционной маржи и прибыльности. Если инвестиции не будут успешными в долгосрочной перспективе, это повредит бизнесу и финансовым показателям.

Например инвестиции в Reality Labs сократили общую операционную прибыль в 2021 году примерно на 10 миллиардов долларов, и ожидается, что инвестиции увеличатся в будущем. Если инвестиции не будут успешными в долгосрочной перспективе, это повредит бизнесу и финансовым показателям.

6. У компании имеются значительные международные операции и планируется продолжать расширение деятельности за рубежом, где более ограниченный опыт работы, и это может подвергнуть повышенным деловым, экономическим и юридическим рискам, которые могут повлиять на финансовые результаты.

В настоящее время Facebook доступен более чем на 100 различных языках, и есть офисы или центры обработки данных более чем в 30 разных странах. Продукты, как правило, доступны по всему миру, но некоторые или все продукты или функции могут быть недоступны на определенных рынках из-за юридических и нормативных сложностей. Например, некоторые из продуктов недоступны в Китае, а теперь и в России.

Активы компании Meta Platforms

1. Операционная прибыль Meta Platforms за квартал, закончившийся 30 июня 2022 года, составила 8,358 млрд долларов, что на 32,42% меньше, чем в прошлом году.

2. Прибыль Meta Platforms после уплаты налогов за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 года, составила 33,631 млрд долларов, что на 13,67% меньше , чем в прошлом году.

3. Чистая прибыль Meta Platforms за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 года, составила 33,631 миллиарда долларов, что на 13,67% меньше, чем в прошлом году.

4. Прибыль на акцию Meta Platforms за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 г., составила 12,04 долл . США , что на 10,75% меньше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

1. Общие активы Meta Platforms за квартал, закончившийся 30 июня 2022 года, составили 169,779 млрд долларов, что на 0,49% меньше, чем в прошлом году.

2. Общие обязательства Meta Platforms за квартал, закончившийся 30 июня 2022 г., составили 44,012 млрд долларов, что на 35,92% больше по сравнению с прошлым годом.

1. Денежный поток Meta Platforms от операционной деятельности за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 года, составил 137,610 млрд долларов США, что на 36% больше , чем в прошлом году.

2. Денежный поток Meta Platforms от инвестиционной деятельности за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 года, составил -37,486 млрд долларов , что на 48,57% меньше , чем в прошлом году.

3. Денежный поток Meta Platforms от финансовой деятельности за двенадцать месяцев, закончившихся 30 июня 2022 года, составил -107,597 млрд долларов США , что на 196,44% больше , чем в прошлом году.

1. Акции Meta Platforms в обращении за квартал, закончившийся 30 июня 2022 г., составили 2,713 млрд , что на 5,7% меньше, чем в прошлом году.

2. Акции Meta Platforms 2021 в обращении составили 2,859 млрд , что на 1% меньше, чем в 2020 году.

3. Количество акций Meta Platforms 2020 в обращении составило 2,888 млрд , что на 0,42% больше , чем в 2019 году.

4. Количество акций Meta Platforms в 2019 году, находящихся в обращении, составило 2,876 млрд , что на 1,54% меньше , чем в 2018 году.

Программа обратного выкупа акций

В течение девяти месяцев, закончившихся 30 сентября 2022 г., выкупили и впоследствии списали 101 миллионов обыкновенных акций класса А на общую сумму $ 21.02 миллиард. По состоянию на 30 сентября 2022 г., $ 17.78 млрд. оставались доступными и разрешенными для выкупа.

Коэффициент PE — это простой способ оценить, переоценены ли акции или недооценены, и это наиболее широко используемый показатель оценки. Коэффициент PE Meta Platforms по состоянию на 26 октября 2022 года составляет 11.42

Тенденция семейных показателях

Посещаемость во всем мире увеличился в среднем на 4% до 2,93 миллиарда в сентябре 2022 года с 2,81 миллиарда в сентябре 2021 года.

По состоянию на 30 сентября 2022 года у нас было 3,71 миллиарда MAP, что на 4% больше, чем 3,58 миллиарда на 30 сентября 2021 года.

Средний доход на человека В третьем квартале 2022 года мировой ARPP составил 7,53 доллара, что на 8% меньше, чем в третьем квартале 2021 года.

Руководители Meta дали понять, что бурные темпы расходов на виртуальную платформу сохранятся и в 2023 году. Платформа социальных сетей прогнозирует рост расходов примерно на 13% в годовом исчислении в 2023 финансовом году, что намного выше прогноза Street в 7%.

По оценкам аналитика Morgan Stanley Брайана Новака, Meta может потратить колоссальные 69 миллиардов долларов только на капиталовложения в следующие два года, чтобы помочь поддержать различные инициативы, включая метавселенную.

Новак рассматривает эти инвестиции как сигнал «более высокой требуемой структурной капиталоемкости» в будущем, поскольку Meta приспосабливается к ландшафту социальных сетей после IDFA , который больше зависит от коротких видео.